发行概览：公司2014年度股东大会审议通过本次发行股票数量不超过7，000万股，本次公开发行股票所得募集资金在扣除发行费用后，将全部用于补充公司资本金，本次拟用于补充资本金的募集资金金额为28，231.43万元，具体用途包括但不限于以下几个方面：1.设立子公司;2.增设营业网点;3.补充公司及子公司资本金;4.开展创新业务;5.加强信息系统建设;6.兼并收购。

基本面介绍：经中国证监会批准，公司从事的主要业务为：商品期货经纪、金融期货经纪、期货投资咨询、资产管理、证券投资基金代销。报告期内，公司全资子公司南华资本及其子公司主要开展的业务为场外衍生品业务、基差贸易及做市业务等。

核心竞争力：截至2019年6月30日，公司境内（不包括香港、澳门和台湾地区）拥有40个营业部及分公司，其中位于浙江省内的营业部及分公司为13个，另外位于上海、北京、广东等经济发达地区的营业部及分公司有10个。营业部及分公司是期货公司传统业务的重要载体，是决定业务规模的重要因素。即使目前传统的期货经纪业务模式受到了互联网的冲击，营业部的作用对于传统经纪业务的重要性有所下降，但对于期货公司其他创新业务的拓展而言，营业部的布局仍然具有不可替代的作用，公司已将营业网点搭建成为具有特色的投资者教育及营销平台，提供以投资者教育为中心的增值服务，并有效满足客户对于附加服务价值的需求。营业部作为期货公司的神经末梢，仍是接触客户、了解客户需求最有效的渠道。

近年来，公司逐步制定和完善内部管理相关制度，建立合规和风控体系。在强化预防、监督和控制的基础上，公司通过明确职责权限，将权利与责任落实到各责任单位，公司建立了董事会、董事会专门委员会和首席风险官、经营管理层以及业务经营部门四级风险管理的组织构架。公司在持续完善内控制度和内控体系的基础上，注重风险预警能力和风险处置能力的提升，在规范公司各项业务尤其是创新业务的发展，有效防范和化解金融风险，以及保护公司的资产安全与完整等方面起到了积极作用。

募投项目匹配性：公司发行上市能够在短期内迅速提升公司的资本实力、提高抵御风险的能力，并建立起资本长效补充机制。本次发行募集资金用于补充公司资本金，是公司发展及实现战略目标的需要，是公司提高核心竞争力、整合资源、推动各项业务快速发展的需要。

风险因素：与公司经营和业务相关的风险、与公司管理相关的风险、与我国期货行业相关的风险、与本次发行相关的风险、其他相关风险。（数据截止8月16日）