孔燕 张雪 曲阜师范大学财务处
引言
改革开放以来，我国高等教育管理体制发生了很大的变化，短时间内，我国各高校陆续实行了扩招，意味着我国高等教育从精英教育转向了大众化教育。与此同时，高校对于资金的需求也是成倍增长，因此高校需要运用各种手段进行资金筹措，包括财政、金融、信贷、社会捐赠等多种手段。随着高等教育的不断发展，近几年来各省也在不断加大教育投资力度，各高校的收入形式也越来越多样化，学校收入包括科研收入、学费住宿费收入、各种培训班收入等等，与此同时，高校的支出也越来越多，很多高校为了应对时代的变化而变化，大规模举债、超常规发展，导致高校财务管理工作越发复杂，高校的财务风险也越发严重。只有处理好高校的债务风险问题，才能从根本上解决高校的财务管理问题，也直接影响到各高校以及我国高等教育事业的发展。
本文通过实例研究，对S省9所重点高校财务风险管理进行详细研究，找出导致财务风险的原因，同时从多个方面分析风险成因，并提出切实可行的财务风险防范措施。
一、S省9所重点省属高校筹资现状及存在的问题
如表1所示，S省9所省属重点高校预算收入总额较高，但是财政拨款占预算收入总额的比例是不高的，而长期借款占预算收入总额比例是较高的，合计占比高达50%以上，甚至有高校占比达97.1%，而以上高校长期借款途径主要来自于银行贷款。基于以上数据可知，财政拨款已经无法满足各高校的发展建设需要，通过向银行贷款已经成为各高校满足自身建设发展的重要途径，而这种途径必然会带来一定的财务风险[1]。
之所以全省各重点高校大多存在以上财务风险问题，主要原因一是各高校债务风险管理意识不强，很多高校管理者认为向银行借款比较方便，借款利息也不高，因此不惜举借高额的银行贷款用于学校的基建等项目开发，最终可能会导致举借的债务超过自身的还款能力。并且很多高校管理者对债务管理意识较弱，缺乏风险管理意识，一旦发生资金链断裂等问题，容易导致法律责任的发生，甚至影响高校声誉[2]。二是各高校内部控制不健全，比如财务风险管理制度不健全、财务风险管理体系不存在、财务风险评估指标不适用、防范化解财务风险的策略措施不得力、审计监督力度不够或滞后等，都会导致内部控制不能发挥作用，从而增加了学校的财务风险。
二、以S省某重点高校Q为例进行详细的财务分析
Q高校目前实行的是“统一领导，集中管理”的财务管理模式，Q高校的财务处在学校党委的指示和领导下管理学校的财务工作，包括资金的预算管理、收入支出管理、资产负债管理以及财务报告和财务监督[3]，其中对于财务风险管理相关工作内容具体工作情况和问题主要归纳为以下两个方面：
（一）负债风险分析
通过资产负债率、年末借款总额、债务负担率、债务依存度、贷款投建率等举债风险评价指标来进行负债风险分析，其中各指标的计算公式及含义如下：
资产负债率=负债总额/资产总额，反映了高校资产对债权人的长期偿还保障能力，一般认为，高校的资产负债率超过20%就会呈现出较大的财务风险。年末借款总额是指高校从校外借入货币资金的总金额的年末数，借入货币资金的用途包括教学、科研、基建、引进人才、行政管理、社保缴纳、后勤维修等各方面的支出，这一指标越大，代表借债越多，高校的财务风险越大。债务负担率=年末借款累计额/财政性收入总额，反映了高校总负债存量与学校经济比例关系以及学校年末收入承受财务风险的程度，高校债务负担率超过150%，债务压力达到预警线。债务依存度=当年借款额/支出总额，反映了高校当年财务支出对当年举债的依赖程度，支出总额中包含学校基本建设拨款支出，在达到举债高峰期时，债务负担率最高，债务依存度也较高，即对当年举债的信赖程度也比较高。贷款投建率=基建拨款累计额/年末借款累计额，反映高校基建拨款累计额占贷款总额的比率，若此指标大于1，则投入基本建设金额大于贷款金额，说明学校使用了其他资金投入基本建设，若此指标小于1，则基本建设金额小于贷款金额，说明学校动用了贷款额用于日常运行。
通过各种渠道了解到Q高校的举债风险评价指标如表2所示。
表2 Q高校举债风险评价指标表 单位：元
如表2所示，Q高校2019年-2021年连续3年资产负债率都超过20%，说明该高校有较大的财务风险；Q高校2020年年末借款总额超3亿元，虽然2021年年末借款总额略有所下降，但依然达到2.5亿元，通过年末借款总额来看Q高校的财务风险较高；Q高校2019年-2021年债务负担率和债务依存度都不算太高，说明其债务压力不算太大；Q高校2019年-2021年贷款投建率都未达到100%，说明学校动用了贷款额用于日常运行。
（二）财务状况失衡指标分析
通过现实支付能力、暂付款占流动资金比率等财务状况失衡指标来进行财务状况总体失衡分析，其中各指标的计算公式及含义如下：
现实支付能力=年末货币资金/月均支出额，月均支出额=全年支出总额/12，该指标反映了高校货币资金可供正常运行周转所需的周转月份数，该指标值越大，说明学校月可支配和周转的财力越强，财务风险越小；反之，该指标越小，说明学校月可支配和周转的财力越弱，财务风险越大。暂付款占流动资金比率=应收及暂付款年末数/年末流动资金总额，该指标反映了高校资金使用效益和财务管理水平，这一指标数值越大，说明学校的财务风险越大。
通过各种渠道了解到Q高校的财务状况总体失衡评价指标如表3所示。
表3 Q高校财务状况总体失衡评价指标表
如表3所示，Q高校2019年-2021年现实支付能力都达到100%，说明学校月可支配和周转的财力较强；Q高校2019年暂付款占流动资金比率较低，财务风险较低，但2020年-2021年暂付款占流动资金比率较高，财务风险较高。
综上，可以看出Q高校所面临的一系列财务风险包括：
1.负债过高
很多高校正处于跨越式发展阶段，校区的重新建设和搬迁、教学科研设备仪器购置、高端人才引进等都需要资金，当财政资金不足以维持这些支出的时候，只能向银行借款。近几年来我国政策对高校信贷有所放松，Q高校抓住了这一机会，通过银行贷款进行迅速扩张，而银行贷款必然存在债务风险和信用风险。
2.筹资渠道单一
虽然我国高校会计制度已经发生较大的变化，但是资金来源和资金支付方式并没有发生改变，资金来源还是以国家财政拨款、学费和住宿费收入为主，资金支出仍然是以教育支出、科研支出、行政支出、后勤管理支出为主，人员经费支出和日常运行支出占比非常高，高校对资金的风险管控意识薄弱，一旦出现资金缺口，将很难及时作出应对措施。Q高校作为地方高校，所获得的财政资金支持远远低于部署高校，高校在意识到筹资能力不足的情况下，只能被动接受政府和社会的帮助，而不是从自身角度进行主动创收，单一地从银行贷款渠道获取资金只会给高校带来更大的财务危机。
三、高校财务风险防范措施与建议
因为Q高校在S省是较为典型的可研性高校，通过对Q高校的财务风险分析，以及通过对S省9所省属重点高校的筹资现状分析，可总结出适用S省大部分高校的财务风险防范措施与建议：
（一）完善高校内部控制制度
实施内部控制制度，在高校财务工作中应该作为一项长期坚持的任务，要构建一系列相互关联、相互制约的财务风险指标体系。并且财务指标的构建要遵循重要性原则、简便性原则、动态性原则和灵敏性原则[4]；建立合适的内部控制评价体系，对内部控制情况进行定期的评估和监督，通过内控评价结果适当地调整完善内控制度和措施。例如可以采用双签字制度，保证资金的安全；可以运用稽核管理方法检查学校各项收入情况，主要可以通过查阅法、沟通法或实证法来检查学费收入、水电费收入、固定资产出租收入等是否做到应收尽收。
（二）明确校内各部门风险控制职责
对高校资金活动的管控，应建立一套风险防控制度，该防控制度能够关系全校的各职能部门，并能够使各职能部门互相联动、职责划分清晰[5]。比如不相容职务分离控制，首先应确定哪些岗位和职务是不相容的，其次要坚持不相容岗位相互监督和相互制约的原则，明确各机构和岗位的职责权限，形成有效的制衡机制。再比如，授权审批控制制度，学校在办理各项业务时，必须经过规定程序的授权审批，审批形式通常有常规授权和特别授权之分，对于重大的业务和事项，应当实行集体决策审批或联签制度。
（三）采取措施控制财务分析指标的各组成因素
第一，控制高校的借款总额，高校在确定借款规模时，应该考虑筹资结构、融资成本、偿还能力等，切忌跟风、盲目扩大借款规模，因为这一指标越大，说明学校借款总额越多，财务风险越大，反之，则说明借款总额越低，财务风险越小，并且在财政性收入总额和支出总额不变的情况下，借款总额越低，债务负担率和债务依存度越低，即高校的信用程度越高，财务风险越小。第二，控制高校的应收及暂付款金额，要严格控制借款，对各种借款严格审查，首先要核实用款金额，对超出实际用款额的要核减；其次要审查借款理由，对借款理由不充分或与经费开支范围不符的，应予拒绝借款。总之，要通过控制财务分析指标各组成因素，来有效控制高校财务风险。
总之，随着我国高等教育体制改革，高等教育已经进入大众化阶段，为了应对需求，各高校不断扩招，各地各高校不断进行新校区扩建，很多高校超负荷、超常规发展，导致高校的财务工作由原来的无风险管理转化为风险管理。本文结合自身工作，通过研究地方高校的财务风险管理现状，对地方高校的财务风险进行分析，并利用自身工作优势，通过简单的模型设计了S省高校财务风险评价的指标体系，对S省的几所重点高校进行了实例数据分析与研究，得出了几点结论：一是通过对S省9所省属重点高校2021年预算收入和长期借款情况的统计发现财政拨款已经无法满足各高校的发展建设需要，各高校需要通过向银行贷款来足自身建设发展的重要途径，而这种途径必然会带来一定的财务风险，之所以全省各重点高校大多存在以上财务风险问题，主要是各高校债务风险管理意识不强以及各高校内部控制不健全等原因造成的。二是对S省某重点高校Q为例进行详细的财务分析，通过资产负债率、年末借款总额、债务负担率、债务依存度、贷款投建率等举债风险评价指标来进行负债风险分析，以及通过现实支付能力、暂付款占流动资金比率等财务状况失衡指标来进行财务状况总体失衡分析，可以得出结论，Q高校所面临的财务风险主要包括负债过高和筹资渠道单一等风险。三是通过对S省9所省属重点高校的筹资现状分析，可总结出适用S省大部分高校的财务风险防范措施与建议，包括完善高校内部控制制度、明确校内各部门风险控制职责以及采取措施控制财务分析指标的各组成因素。
结语
本文通过对S省高校财务风险进行案例和实证分析，对高校的财务管理及财务风险水平进行了深入研究，提出了适用S省大部分高校的财务风险防范措施与建议，对解决S省高等学校财务风险控制问题具有实践意义。
