刘月 江南大学

一、引言

股份行作为银行业体系的重要组成部分，机制灵活，成长性强，上市后在全国范围内迅速拓宽业务，银行规模和市场地位不容小觑，而近年来随着金融监管趋严，再加上从“加杠杆”到“去杠杆”银行业格局的转变，股份行正步入新的发展阶段。本文基于SCP视角，对我国银行业现状、招商和民生两家银行的经营绩效进行研究分析。

二、SCP视角下银行经营绩效的比较分析

（一）市场结构

1.市场集中度。本文先以CR4为指标衡量2014-2018年我国银行业的绝对市场集中度，根据CR4均大于35%的结果可知我国银行业呈一定寡头垄断趋势。随后，测算HHI指数发现其从2014年的0.045降至2018年的0.0375，说明我国银行业相对市场集中度减小，垄断优势下降。对比招商及民生两家银行，招商银行在存款、贷款及资产上的市场占有率始终略高于民生银行，且呈稳健增长态势。

2.产品差异化。随着去杠杆的推进，银行业务结构脱虚向实，回归传统存贷，同质化增强，但基于自身资源和战略定位，不同股份行形成了各具特色的业务发展格局。伴随我国经济结构转型，招商银行提出全面布局零售业务，着力打造轻型银行，降低资本消耗，优化业务结构，提升盈利能力；同时助力科技金融，先后推出一卡通、金葵花理财等品牌，提升产品智能化程度。而民生银行主要将优质民营企业作为目标客户，为其提供个性化、综合化的金融服务，先是以两小战略聚焦小微企业与高端客户，后依托“凤凰计划”深化事业部制改革，再是向数字化、轻型化转变，构建综合服务体系。

（二）市场行为

1.价格行为。银行业发展同质化，息差收窄催生价格战，单纯依靠净利息收入的模式难以带来实质性突破，提高手续费及佣金收入等非息收入占比、优化收入结构成为股份行提升绩效的重要途径。招商及民生两家银行聚焦中间业务领域，积极创新，在严监管下推出适应市场且具备自身特色的金融理财产品，最大限度参与市场价格竞争，以提升用户粘性，追求利润最大化。

2.营销行为。招商银行秉承“因您而变”的经营理念，以客户需求为导向，面对零售业务复杂、客户分散的情况，通过细分市场，分别向普通、金卡、理财三档客户群提供与之相适的金融服务，构筑分层服务体系框架。同时广布营销网点，并借助互联网及媒体大力宣传推广，扩大银行影响力。此外，积极开展公益活动，践行绿色金融理念，并选择知名钢琴家郎朗作为形象代言人，强化品牌建设，塑造阳光、亲和的银行形象。民生银行坚持“服务大众、情系民生”的企业文化，通过有思想、有深度的广告搭建与消费者共同的情感诉求，凸显产品价值，带动感性消费。同时利用电子渠道，开发U宝、微信银行等服务，打造丰富强大的网络金融体系，并适时推出回馈促销活动，在稳定已有客户需求的基础上吸引更多客户。

（三）市场绩效

1.盈利性。从营业收入和净利润上看，招商银行均领先民生银行，说明招行的经营状况更好，盈利性较强；从成本收入比来看，2017年以前招行低于民生，但在2018年招行超过了民生，说明民生银行成本控制能力更强，这主要得益于民生大幅压缩了办公费用以降低营业支出；从净利差上看，自2014年来招行始终高于民生，并呈稳定增长趋势，说明招行总体盈利能力更为强劲。

2.安全性。从不良贷款率上看，民生银行表现为持续上升且增速放缓，而招商银行2016年后不良贷款率便显着下降，说明招行安全性较民生更强，资产质量优化趋势明朗，这主要是由于招行主动调整信贷结构，限制产能过剩、行业前景不明朗行业的信贷投入，增大按揭贷款比重，使银行资产质量较为稳定。从拨备覆盖率上看，18年监管趋严形势下，头部招行拨备率超过350%，尾部民生银行仅134%，反映招行稳健的财务风格与更强的风险抵御能力。

三、结论与建议

本文基于SCP视角，对银行业现状及招商、民生两家银行的绩效进行研究分析，得出如下结论：从银行业整体上看，呈现出市场集中度较高、产品差异化薄弱的特点；对于两家银行而言，招商银行得益于零售业务深化，无论是盈利能力还是资产质量都是股份行中的翘楚，而民生银行近年来更加注重成本控制及提升流动性。在此基础上，本文为银行业进一步提升经营绩效提出以下建议：

1.大力发展中间业务，持续优化收入结构。随着我国利率市场化进程的深入，利差收窄，使得传统存贷业务带来的利息收入逐渐下降，大力发展中间业务、提高非利息收入将成为银行提升绩效的突破口。具体而言，银行应重视互联网金融，发展电子商务，关注投行类高附加值服务，以增加手续费及佣金收入。同时，开展多元化业务更好地支持实体经济，合理配置信贷资源，优化收入结构，丰富收入来源，提升综合业绩。

2.提高精细化管理水平，全面提升服务品质。一是确立以客户为中心的经营理念，切实突出银行零售业务功能，将线上银行与物理网点有效结合，真正形成多渠道、全天候、高效率的现代商业银行服务网络体系，为广大客户提供专业化、精细化、个性化的金融服务。二是进一步加强产品与服务创新，强化科技赋能，提升综合经营能力和效率，同时，健全风险管理体系，优化信贷流程，规范管理、持续跟踪，降低系统性风险，稳定资产质量。